KKR đã bán xong hơn 23 triệu cổ phiếu Masan MEATLife, lỗ 38 triệu USD với khoản đầu tư kéo dài 4 năm rưỡi?

Sáng 11/10, trên thị trường UPCoM xuất hiện giao dịch thoả thuận khối lượng 23,175 triệu cổ phiếu CTCP Masan MEATLife (MML). Mức giá thoả thuận là 110.000 đồng/cp, tương ứng tổng giá trị giao dịch 2.548 tỷ đồng. 

Lượng cổ phiếu này tương đương với phần sở hữu của cổ đông VN Consumer Meat II, thuộc KKR, công ty đầu tư nổi tiếng của Mỹ. Trước đó, VN Consumer Meat II công bố thông tin muốn bán toàn bộ 7,1% vốn cổ phần Masan MEATLife đang sở hữu. 

Nếu đúng KKR là bên bán trong giao dịch này, nhà đầu tư Mỹ thu về xấp xỉ 112 triệu USD theo tỷ giá hiện hành. 

KKR đầu tư vào Masan Group vào tháng 4/2017 với tổng số tiền 250 triệu USD. Thời điểm đó, 100 triệu USD dành cho việc mua cổ phần Masan Group từ PENM Partners và 150 triệu USD đổi lấy 7,5% cổ phần Masan Nutri – Science, tiền thân của Masan MEATLife.

Như vậy, khoản đầu tư vào MML có thể ghi nhận mức lỗ 38 triệu USD, 25%. 

Trước đó, KKR từng đầu tư 359 triệu USD vào cổ phần Masan Consumer, một thành viên khác của Masan Group. Ước tính khi thoái vốn KKR đã lãi gần gấp đôi với khoản đầu tư này.

Pha "cắt lỗ" cổ phiếu MML của KKR đến trong bối cảnh công ty con của Masan Group đang có kế hoạch tái cấu trúc và tách mảng kinh doanh thức ăn chăn nuôi; đồng thời, tiếp tục đầu tư mở rộng mảng kinh doanh thịt.

Để có nguồn lực về vốn thực hiện kế hoạch này, Masan MEATLife muốn phát hành lượng trái phiếu riêng lẻ tổng giá trị 7.284 tỷ đồng. Đối tượng phát hành là các cổ đông công ty (chốt quyền ngày 31/8/2021) và đáp ứng điều kiện là nhà đầu tư chứng khoán chuyên nghiệp.

MML cho biết sẽ thanh toán trái phiếu bằng cổ phần MNS Feed – đây chính là công ty con phụ trách toàn bộ mảng kinh doanh thức ăn chăn nuôi. MML có thể chuyển quyền sở hữu tối đa toàn bộ số cổ phần đang lưu hành của MNS Feed do công ty sở hữu (tương đương 99,99%) cho trái chủ, tất cả lãi liên quan đến trái phiếu sẽ bị hủy bỏ. Mức giá chuyển đổi là 10.000 đồng/cp MNS Feed, sẽ được điều chỉnh tương ứng khi công ty này phát hành cổ phần để trả cổ tức hoặc phát hành cổ phần tăng vốn.