Tối ưu lợi nhuận cho các khoản tiền nhàn rỗi ngắn hạn

Từ các nhu cầu thực tế

Anh Hùng – một chuyên gia đầu tư chứng khoán – nhận thấy thị trường chứng khoán đã tăng khá mạnh trong thời gian vừa qua. Anh quyết định bán chứng khoán để chốt lời và giữ tiền trong tài khoản chờ một vài tuần khi thị trường điều chỉnh thì sẽ mua lại. Khoản tiền này chỉ được hưởng lãi suất không kỳ hạn tầm 0.3%/năm tài khoản ngân hàng nên với tư cách là một chuyên gia đầu tư, anh rất tiếc khi buộc phải để tiền “nằm im” không sinh lời.

Trường hợp khác, chị Hoa – giám đốc kinh doanh một công ty về công nghệ - nhận lương hàng tháng vào khoảng 40 triệu, nhưng chi tiêu hàng tuần cho gia đình chỉ vào khoảng 10 triệu đồng. Số tiền còn lại chị Hoa vẫn để trong tài khoản thanh toán để sử dụng dần. Với lãi suất trên tài khoản thanh toán chỉ là 0.3%/năm, số tiền lãi chị Hoa nhận được hàng tháng hầu như không đáng kể.

Trường hợp các doanh nghiệp thì câu chuyện về dòng tiền lưu động ngắn hạn thậm chí có phần phổ biến hơn. Một số công ty bán lẻ luôn có lượng tiền bán hàng thu về hàng ngày, nhưng đến cuối tháng mới cần chi trả cho nhà cung cấp, lương nhân viên và các chi phí vận hành khác. Lượng tiền về đều đặn hàng ngày là một khoản rất đáng kể nhưng giải pháp mà nhiều doanh nghiệp hiện đang vẫn chỉ là để trong tài khoản thanh toán, hưởng mức lợi suất không đáng kể là 0.1% - 0.3%/năm.

Có thể nói, những trường hợp như anh Hùng, chị Hoa hay công ty bán lẻ nói trên không hề hiếm. Thị trường đang rất thiếu một giải pháp hiệu quả cho nguồn tiền lưu động của doanh nghiệp hoặc cá nhân trong ngắn hạn (vài tuần đến vài tháng), với yêu cầu lợi suất hấp dẫn và tính thanh khoản cao.

Đến lời giải từ các thị trường tài chính phát triển

Tại các thị trường tài chính phát triển, giải pháp phổ biến nhất chính là các Quỹ thị trường tiền tệ (Money Market Fund – MMF), một sản phẩm tài chính hấp dẫn khi kế thừa đặc tính tài sản đầu tư thanh khoản cao của quỹ đầu tư kết hợp với mức lợi tức ổn định và hấp dẫn hơn nhiều so với khi tiền nằm trong tài khoản thanh toán. MMF tập trung đầu tư vào các tài sản tài chính sinh lời ổn định và có tính thanh khoản cao như chứng chỉ tiền gửi, trái phiếu chính phủ, trái phiếu doanh nghiệp, v.v… Ra đời từ những năm 1970 tại Hoa Kỳ và kể từ đó đã phát triển không ngừng, Quỹ thị trường tiền tệ đã bùng nổ trên toàn thế giới với tổng lượng tài sản được quản lý lên đến 2.7 nghìn tỷ đô la Mỹ (2016).

Những ngày đầu năm 2019, Công ty CP Chứng khoán Kỹ Thương (Techcom Securities – TCBS) tuyên bố ra mắt sản phẩm MMF đầu tiên trên thị trường Việt Nam là Quỹ đầu tư trái phiếu linh hoạt Techcom, hay còn được gọi là FlexiCA$H. Với danh mục đầu tư chủ yếu vào các tài sản sinh lời ổn định và thanh khoản tốt như chứng chỉ tiền gửi, trái phiếu chính phủ, và trái phiếu doanh nghiệp, FlexiCA$H sẽ là một giải pháp tối ưu dòng tiền cho cả cá nhân và doanh nghiệp với lợi nhuận kỳ vọng lên đến 6%/năm kể cả với những kỳ hạn tính theo đơn vị ngày hoặc tuần.

FLexiCA$H – “Tiền linh hoạt – Lãi thông minh”

FlexiCA$H có thể coi như một lời giải “cũ người nhưng mới ta”, sẽ mang đến thêm một lựa chọn mới cho cả khách hàng cá nhân và doanh nghiệp, vừa có thanh khoản linh hoạt, có thể rút vốn hàng ngày nhưng lợi suất lại hấp dẫn hơn nhiều nếu so với những phương án giữ tiền ngắn hạn khác. Tính chất “lai” này là thế mạnh của FlexiCA$H và cũng là lý do tại sao các sản phẩm MMF lại phổ biến như thế trên toàn thế giới.

FlexiCA$H hoạt động với hình thức tương tự quỹ mở, do Uỷ ban chứng khoán Nhà nước cấp phép, ngân hàng BIDV giám sát và được quản lý bởi đội ngũ chuyên gia giàu kinh nghiệm từ Techcom Capital với quy mô đầu tư chỉ từ 1 triệu đồng. FlexiCA$H hoàn toàn miễn các loại phí tham gia, phí bán lại và không giới hạn thời gian đầu tư, qua đó giúp khách hàng hưởng tối đa lợi tức. Thay vì để tiền nằm in trong tài khoản thanh toán trong 2-3 tuần đến khi cần chi tiêu, anh Hùng, chị Hoa có thể hưởng lợi suất thực cao hơn nhiều. Lợi nhuận quy năm cho dòng tiền của doanh nghiệp thậm chí còn tốt hơn.

Minh họa lợi nhuận kỳ vọng cho khách hàng doanh nghiệp và cá nhân của FlexiCA$H.

Theo chia sẻ từ đại diện của Techcom Securities, thị trường tài chính đầu tư của Việt Nam đã trở nên sôi động hơn nhiều trong một vài năm trở lại đây với nhiều lựa chọn trung và dài hạn cho các nhà đầu tư. Nhưng phương án tối ưu cho dòng tiền ở thời hạn ngắn và rất ngắn thì dường như chưa có sự lựa chọn tối ưu và bài bản nào. Sự xuất hiện của FlexiCA$H – không chỉ đáp ứng một phân khúc nhu cầu chưa được khai thác, mà còn góp phần đa dạng hóa và thúc đẩy thị trường tài chính Việt Nam tiệm cận hơn những chuẩn mực phát triển của thế giới.