Vĩnh Sơn Sông Hinh (VSH) thông qua phương án phát hành riêng lẻ 700 tỷ đồng trái phiếu không chuyển đổi

CTCP Thủy điện Vĩnh Sơn Sông Hinh (mã chứng khoán VSH) đã thông qua phương án phát hành trái phiếu riêng lẻ, không chuyển đổi, không kèm chứng quyền, có tài sản đảm bảo.

Theo đó, Vĩnh Sơn Sông Hinh dự kiến phát hành 700 trái phiếu mệnh giá 1 tỷ đồng/trái phiếu. Tổng giá trị phát hành theo mệnh giá 700 tỷ đồng. Trái phiếu được phát hành theo hình thứ bút toán ghi sổ, là trái phiếu không chuyển đổi, không kèm chứng quyền, có bảo đảm bằng tài sản. Giá phát hành bằng 100% mệnh giá. Trái phiếu có kỳ hạn 7 năm.

Số trái phiếu này dự kiến phát hành trong 3 đợt, đợt 1 trong quý 3 hoặc quý 4/2019; thời gian phát hành đợt 2 và 3 sẽ thông báo sau.

Tài sản đảm bảo là toàn bộ công trình xây dựng, máy móc thiết bị, phương tiện vận tải và các tài sản khác của Nhà máy thủy điện Vĩnh Sơn Sông Hinh thuộc sở hữu của công ty.

Số tiền thu được sẽ tài trợ cho dự án Thủy điện Thượng Kon Tum.

Cũng liên quan đến Dự án Thủy điện Thượng Kon Tum, trên BCTC quý 2/019 thể hiện, VSH đã thực hiện ký kết hợp đồng tín dụng ngắn hạn với CTCP Cơ điện lạnh (thời hạn vay 6 tháng lãi, lãi vay 11,5%) để đảm bảo nguồn tài chính tiếp tục thực hiện Dự án này.

Trên thị trường, cổ phiếu VSH đã tăng khoảng 13% kể từ đầu năm 2019. Tuy nhiên kết quả kinh doanh nửa đầu năm lại giảm sút sâu so với cùng kỳ. Cụ thể, doanh thu đạt 246 tỷ đồng, giảm 40% so với nửa đầu năm ngoái. Còn lợi nhuận sau thuế giảm hơn 57%, còn gần 112 tỷ đồng. Theo giải trình từ phía công ty, nguyên nhân lợi nhuận sụt giảm là do tình hình thủy văn cuối năm 2018 và đầu năm 2109 hạn hán kéo dài làm ảnh hưởng đến tình hình sản xuất điện.

Ngoài ra các khoản đầu tư tài chính giảm do công ty sử dụng các hợp đồng tiền gửi để thanh toán khối lượng hoàn thành các hạng mục của Dự án Thủy điện Thượng Kon Tum, dẫn đến doanh thu hoạt động tài chính giảm 7,36 tỷ đồng.

Diễn biến giá cổ phiếu VSH trong 1 năm gần đây.